MADRID 8 Jun. (EUROPA PRESS) – En un movimiento estratégico clave, la oferta pública voluntaria parcial de adquisición de acciones lanzada por Naturgy para fortalecer su capital ha sido extendida hasta el próximo viernes, 13 de junio. Este paso busca mejorar significativamente su 'free-float' y optimizar su estructura accionarial.
La Decisión Estratégica que Transforma el Futuro de Naturgy
Con esta extensión, Naturgy refuerza su compromiso con una mayor transparencia y estabilidad financiera, asegurando un futuro sólido en el mercado bursátil español.
Detalles Clave de la Oferta
El supervisor bursátil autorizó la oferta presentada por Naturgy el pasado 28 de mayo tras evaluar su cumplimiento normativo. Esta decisión permitió iniciar oficialmente el plazo de aceptación el día 30 del mismo mes.
En términos específicos, la operación se centra en un máximo de 88 millones de acciones propias, representativas de un 9,08% del capital social, ofreciendo una contraprestación de 26,50 euros por acción. Es importante destacar que, debido a la naturaleza parcial de la oferta y al hecho de ser formulada por la propia entidad, no proceden las compraventas forzosas reguladas.
Financiación Garantizada y Apoyo Institucional
La financiación de esta ambiciosa iniciativa, valorada en 2.332 millones de euros, cuenta con el respaldo de prestigiosas instituciones financieras como CaixaBank, BBVA, BNP Paribas y Société Générale. Este apoyo consolidado garantiza la viabilidad y credibilidad de la operación.
A finales de marzo, Naturgy formalizó la solicitud correspondiente junto con toda la documentación necesaria, incluidos los acuerdos del consejo de administración y los avales bancarios. Este proceso riguroso subraya el compromiso de la empresa con la transparencia y la legalidad.
Compromisos de los Principales Accionistas
Un aspecto crucial de esta oferta es la participación activa de los principales accionistas de Naturgy. CriteriaCaixa, BlackRock/GIP, CVC/Rioja e IFM han suscrito compromisos formales de aceptación de la oferta con respecto a la totalidad de sus acciones.
Criterios, como principal accionista con el 26,7% del capital, lidera este grupo seguido por BlackRock con el 20,9%, CVC/Rioja con el 20,7% y el fondo australiano IFM con el 16,9%. Juntos, estos socios estratégicos representan el 84,97% del capital de la compañía, garantizando así un éxito notable de la oferta.
Colocación Estratégica y Expectativas de Futuro
Según lo detallado en el folleto explicativo de la operación, Naturgy espera colocar las acciones adquiridas durante el periodo comprendido entre 2025 y 2027. Este plan estratégico tiene como objetivo primordial acrecentar el nivel actual de capital flotante.
Incluso sin considerar las posibles variaciones en la aceptación de la oferta, la empresa mantiene un compromiso firme de preservar un capital flotante mínimo del 6,73%. Este nivel se considera suficiente para asegurar una liquidez adecuada y mantener una frecuencia óptima de negociación en bolsa.
Perspectivas Corporativas y Reestructuraciones
Naturgy ha dejado claro que no contempla realizar ninguna reestructuración societaria en el corto o mediano plazo. Asimismo, la empresa descarta cualquier intención relacionada con el Proyecto Géminis anunciado previamente en 2022.
Este proyecto, que proponía dividir la compañía en dos entidades distintas según su tipo de negocio, ha quedado en suspenso indefinidamente. La decisión refleja una estrategia más integrada y cohesiva hacia el futuro.
