La Transformación Digital de la Banca: Desafíos y Oportunidades en Latinoamérica

La industria bancaria se encuentra en un momento crucial, enfrentando una transición hacia un entorno más tecnológico. Si bien los bancos tradicionales han disfrutado de un buen momento de ganancias, deben hacer frente a la creciente competencia de las fintechs, empresas que ofrecen soluciones financieras innovadoras. Felipe Villarreal, socio sénior de McKinsey en Panamá, analiza los escenarios que el sector bancario enfrenta en esta nueva era digital.

Impulsando la Innovación Financiera en Latinoamérica

Evolución de la Banca: De la Crisis a la Transformación Digital

La historia reciente de la banca se puede dividir en tres etapas clave. Antes de 2008, los bancos gozaban de un ROE (Retorno sobre Capital) promedio de 14% a 15%. Luego, tras la crisis financiera mundial de 2008, el ROE medio cayó a aproximadamente 9% hasta 2020, un período más desafiante. Durante este segundo momento, comenzaron a emerger las fintechs, empresas tecnológicas que se dedicaban a ofrecer servicios financieros.Desde 2020, las tasas de interés han aumentado, lo que ha impulsado el ROE medio de la industria bancaria a niveles de alrededor del 13%, superando incluso los niveles previos a la pandemia. Sin embargo, el mercado sigue valorando a las fintechs por encima de los bancos tradicionales, lo que sugiere que se percibe un mayor potencial de crecimiento y valor futuro en estas empresas.

Ventajas Competitivas de las Fintechs

Existen varias razones que explican por qué los inversores valoran más a las fintechs en la actualidad. En primer lugar, el costo de operación de una fintech es significativamente menor que el de un banco tradicional. Por ejemplo, el indicador de eficiencia (costo sobre ingreso) de Nubank, una fintech latinoamericana, se encuentra alrededor del 30%, mientras que el promedio de la industria bancaria oscila entre 50% y 55%.Además, se cree que los clientes desarrollan una mayor lealtad y permanencia con algunas fintechs, lo que se refleja en un mayor Net Promoter Score (NPS) en comparación con la banca tradicional.

Transformación del Modelo de Negocios Bancario

El negocio bancario se puede dividir en tres segmentos principales: 1) el negocio tradicional de préstamos e intermediación, que es intensivo en capital y ofrece un rendimiento promedio de entre 5% y 8%; 2) el negocio de distribución, que incluye la venta de productos financieros a los clientes, con un ROE más alto de entre 12% y 15%; y 3) el negocio de seguros y corretaje de créditos, que podría separarse de los bancos en un futuro, convirtiéndose en una actividad independiente.En un entorno cada vez más tecnológico, los bancos deben adaptarse y explorar nuevos modelos de negocio que les permitan aprovechar las oportunidades que ofrece la digitalización.

Latinoamérica: Un Mercado de Oportunidades

Latinoamérica se encuentra en una posición privilegiada, ya que los bancos de la región pueden cobrar márgenes más altos a sus clientes en comparación con otros mercados. Sin embargo, la digitalización de la banca en Latinoamérica enfrenta tres desafíos clave: 1) la capacidad de inversión en tecnología, 2) la disponibilidad de talento especializado, y 3) la voluntad de implementar cambios en las operaciones diarias.Un ejemplo de la región muestra que, en solo dos años, la adopción de canales digitales por parte de los clientes de un banco en particular ha pasado del 25% al 50%. Asimismo, la pandemia aceleró significativamente la apertura de cuentas bancarias y la realización de transacciones a través de aplicaciones móviles, incluyendo la contratación de créditos, seguros e inversiones.La brecha entre los bancos líderes en digitalización y aquellos que se han rezagado se está ampliando. Entre 2018 y 2022, los bancos más avanzados han logrado aumentar sus ventas digitales del 40% al 70%, mientras que los demás han pasado del 8% al 17%.

Centroamérica y Panamá: Acelerando la Transformación Digital

En Centroamérica y Panamá, la transición hacia la banca digital también se está acelerando. Cuando la pandemia de COVID-19 llegó a la región, se produjo un aumento significativo en la apertura de cuentas bancarias y la realización de transacciones a través de canales digitales, sin necesidad de visitar las sucursales físicas. Además, los clientes han adoptado cada vez más la contratación de productos financieros, como créditos, seguros e inversiones, a través de aplicaciones móviles y plataformas en línea.Si bien el ritmo de la transformación digital en Centroamérica y Panamá se encuentra ligeramente por debajo del promedio mundial, sigue la misma tendencia. La clave radica en la velocidad con la que los bancos deciden dedicar esfuerzos, recursos y tiempo a impulsar esta transición. Aquellos que han hecho de la digitalización una prioridad han logrado avances significativos, mientras que los rezagados enfrentan una brecha cada vez más amplia.